Инвестиции в монеты: виды и характеристика активов из драгоценных металлов

Определение

Инвестиционные монеты — это монеты, изготовленные из драгоценного металла (золото, серебро, платина, палладий), содержание которого в их составе максимально — 90% и более от лигатурной массы монеты. Качество чеканки инвестиционных монет невелико, в данном случае это не имеет значения, так как художественной ценности инвестиционные монеты не представляют. Название монет говорит само за себя: их предназначение — сохранение и приумножение вложенных в них денежных средств (инвестиции), и связано это с тем, что стоимость инвестиционной монеты максимально приближена к стоимости содержащегося в ней драгоценного металла. Инвестиционные монеты выпускаются центральными банками стран, в России Банком России, для инвестиционных целей.

Общие сведения

Остановим внимание теме инвестиций в драгоценные монеты. Этот способ не так распространен, так как больше относится к консервативным, но у него есть и свои существенные преимущества.

Напомню, важные правила инвестирования:

• Инвестируем только собственные средства, ни каких займов у друзей, кредитов и уж тем более обращений в МФО. Только собственные свободные средства.
• Деньги, которые вы вкладываете, не должны быть у вас последними, отложенными на важное дело и покупку или жизненно необходимыми. Вы должны понимать, что если их сейчас потеряете, то сможете спокойно прожить без ущерба качеству жизни.
• Нет никаких гарантий, что ваше вложение будет выгодным. Даже если вы инвестируете в стабильные и надежные государственные облигации или банковские депозиты, нет никаких гарантий, что это будет действительно так.

• Прежде чем вложить собственные деньги в тот или иной инструмент, стоит его внимательно изучить и оценить возможные риски и потенциальную доходность. Как правило, риски пропорциональные прогнозируемому доходу. Чем выше доходность, тем больше рисков. Но из этого правила бывают и исключения.
• Для того, чтобы принять решение о вложении денег в тот или иной финансовый инструмент, важно оценить его по следующим ключевым характеристикам – возможные риски, прогнозируемая доходность, сроки окупаемости, минимальная сумма инвестиций, преимущества и недостатки инвестирования для себя.
• Имеющуюся сумму для инвестиций необходимо распределить на несколько разных инструментов, то есть диверсифицировать риски. Вложение всего капитала в один инструмент – довольно рискованный шаг, который может привести к потере всего и сразу, особенно если выбрал довольно рискованный инструмент с высокой доходностью.

Отличия от нумизматических

В отличие от инвестиционных, стоимость нумизматических монет определяется их коллекционной, художественной или памятной ценностью, и не зависит напрямую от текущих рыночных котировок драгоценных металлов. Цена нумизматических экземпляров может быть во много раз больше их номинала, а также стоимости содержащегося в них драгметалла. Их выпускают лимитированными партиями, с улучшенным качеством чеканки «пруф» и часто используют в качестве подарков или предметов коллекционирования.

Мнение, что нумизматические монеты не подходят для выгодных инвестиций и предназначены лишь для спекуляций в узком кругу профессиональных коллекционеров — ошибочно. Просто они требуют квалифицированного подхода с более глубоким погружением в тему. Для работы с нумизматическими деньгами придется научиться выбирать и искать необходимые экземпляры, анализировать перспективность и обеспечивать их сохранность. Доходность таких вложений во многом будет зависеть от вашей интуиции и удачи. Получить прибыль быстро или срочно конвертировать такие активы обратно в наличность — не получится. Придется запастись терпением и ждать.

Монеты, которые могли считаться инвестиционными в прошлом, к примеру, царские золотые червонцы или советские «Сеятели», со временем приобретают нумизматическую и даже историческую ценность. Последнее становится помехой для международной торговли ими.

Может произойти и обратная метаморфоза, когда нумизматические экземпляры из-за неправильного хранения и повреждений теряют свой первозданный внешний вид, коллекционную ценность и автоматически переходят в разряд инвестиционных монет. Исключение составляют лишь металлические деньги допетровских времен, которые исторически ценны независимо от состояния.

С точки зрения инвестиций

С точки зрения инвестиций, пропасть между коллекционными и инвестиционными монетами еще пару лет назад была просто огромной. Все изменилось 1 апреля 2011 года, когда коллекционные деньги освободили от НДС, а это на минуточку 18% от их стоимости. До этого спрос на памятные варианты был исключительно со стороны нумизматов, не более. Хотя и сегодня, с точки зрения инвестиций именно в драгметаллы, коллекционные монеты нельзя приравнивать к инвестиционным.

Чтобы действительно приумножить свои средства на памятных монетах, нужно иметь общие понятия и представления о потенциале и росте определенного варианта в будущем. Это в свою очередь зависит от нескольких факторов:

• Тираж выпуска, ее качество и чеканка
• Год выпуска
• Редкость
• Принадлежность к определенной коллекции и т.д.

Однако чтобы дать такую оценку нужно быть как минимум экстрасенсом, а как максимум — знатоком нумизматики.

Намного выгоднее и надежнее вкладывать деньги в обычные инвестиционные монеты, не заморачиваясь об их редкости или тираже. Их цена будет дорожать соответственно стоимости металла на мировом рынке. Четверку самых популярных инвестиционных вариантов для покупки составляют: золотые монеты Георгий Победоносец 999 пробы и Червонец Сеятель 900 пробы, серебряный Соболь и монеты Сочи 2014.

Если проанализировать рост стоимости Червонец 900 пробы за последние 3 года, то она поднялась примерно на 80%. Для сравнения, стоимость  Георгий Победоносец 999 пробы поднялась на 50% за все те же 3 года. Все это обуславливается ростом цены золота на рынке. Стоимость 1 унции золота в 2001 году стоила 270 долларов, а к 2014 году увеличилась в 6.7 раз.

Вложения

Мы уже сделали вывод о том, что лучшие вложения – это вклад в деньги из золота. Это аргументируется очень просто:

1. Золото — надежный металл;
2. Высокая ликвидность;
3. Высокая доступность;
4. Всегда актуально;
5. Высокая волатильность.

Преимущества данного способа инвестирования состоят в том, что это выгодно по всему миру. Ценностная стоимость регулируется биржами вне зависимости от местоположения будущего инвестора. Для того чтобы научиться вкладывать деньги, вовсе не обязательно иметь огромный опыт и навыки профессионала.

Молодому новичку по силам разобраться, как работает биржа. Другим способом может оказаться наем трейдера, который профессионально повысит уровень капитала и сохранит существующую сумму. Каждая «копейка» доступна в любом банке и для любого платежеспособного гражданина. Таким образом, стартовый капитал может быть минимальным или вовсе отсутствовать. Вес активов меньше слитков драгоценного металла, то есть условия хранения становятся проще.

Цена

На стоимость монеты влияют несколько факторов:

• Качество монеты. Если владелец монеты сохранил ее в хорошем качестве, то она будет признана в отличном состоянии и выкуплена по хорошей цене. Если на монете имеются повреждения, то состояние будет признано удовлетворительным и цена будет явно занижена.
• Тираж монеты. Это почти основополагающий фактор формирования цены. Большой тираж означает распространенность монеты и ее невысокая востребованность, т.е. цена будет зависеть только от веса металла. Если драгоценная монета еще и будет редкой, то нумизматы захотят получить ее в свою коллекцию и готовы выложить большую сумму.
• Металл. Цена монеты будет зависеть от того, из какого металла она сделана. Золотые инвестиционные монеты изготавливаются из золота 999 пробы, поэтому цена будет привязан к курсу металла. Преимуществом для инвесторов здесь является то, что монета не будет стоить дешевле металла.
• Редкость. Монета, сделанная из золота, но выпущенная редким тиражом будет стоить в разы дороже своего распространенного собрата.
• Время. Чем дольше монета находится у своего владельца, тем дороже она будет стоить. Цена на металл в целом растет на протяжении от 5 до 10 лет, хотя на коротких промежутках времени могут быть и падения.

Цена на некоторые монеты:

НаименованиеЦена

Золотая инвестиционная монета Иван Калита, вес 31,1 гр., 999 проба	89264 р – цена продажи 85640 р. –цена обратного выкупа
Георгий Победоносец, 7,78 гр.	22700 р. – цена продажи 22400 р. – цена выкупа
Чемпионат мира по футболу 2018, 7,78 гр	22600 р. –цена продажи 21400 р. –цена выкупа
Золотой червонец Сеятель, 7,74 гр	22300 р. –цена продажи 21600 р. – цена выкупа

Плюсы и минусы

Начинающему инвестору необходимо знать все плюсы и минусы вложений в монеты из драгоценных металлов. Среди достоинств можно перечислить:

1. Гарантированное увеличение стоимости в длительном временном периоде.
2. Стоимость монеты близка цене драгметалла, которая постоянно растет.
3. Приобретение не требует уплаты НДС.

Однако есть и свои минусы:

1. Необходимо соблюдать условия хранения, чтобы избежать повреждений и снижения стоимости.
2. Прибыль от монет можно получить лишь через несколько лет.
3. При покупке у частного владельца есть риск подделки.
4. Трудно найти покупателя на редкие экземпляры.
5. Даже раритетную монету в банке выкупят по курсу драгметалла.

С учетом выше изложенного, инвестиционные монеты хорошо пригодны для безопасного сбережения накоплений. Если их хранить правильно, то можно рассчитывать на доход при продаже. Драгоценные монеты более привлекательны для инвестиций, в сравнении со слитками, так как не подлежат налогообложению.

Где покупать

Инвестиционные покупают в банках, ломбардах, интернет-магазинах или у монетных дилеров. Для покупки в банке или другой кредитно-финансовой организации необходим паспорт.

Банк – наиболее безопасное место для покупки. Но из-за того, что это не профильная деятельность, комиссия при сделке может быть выше, чем у монетного дилера.

Современный вариант – покупка на сайте. Но в этом случае действуйте осторожно: изучите отзывы, убедитесь, что сделка пройдёт прозрачно и законно. В надёжном месте при продаже покупателю дают сертификат подлинности. Правда, это не стопроцентная гарантия, потому что у монеты нет номера.

Сервисы для тех, кто хочет купить монету:

• Интернет-магазин «Трансстройбанка» – каталог из 400+ российских инвестиционных монет.

• «Держава»  – небанковская компания, которая продаёт инвестиционные и памятные монеты Российской Империи, СССР, РФ и других стран.

• «Тройский стандарт»  – санкт-петербургская компания, помогающая частным инвесторам диверсифицировать портфель за счёт инвестиционных монет.

• «Сбербанк» .

Как хранить

Чтобы выгодно продать монету, нужно хорошо ее сохранить. Поскольку срок хранения порой достигает нескольких лет, стоит позаботиться о месте хранения. Это может быть шкаф или сейф, сухой, без проникновения прямого солнечного света, без резких колебаний температуры, без присутствия химических веществ. Все это может испортить монету, например, металл может вступить в химическую реакцию. Конечно же, на монете не должно быть механических повреждений, сколов, вмятин. Обычно монеты продаются в специально подготовленных капсулах, которые защищают от внешних воздействий, поэтому не стоит извлекать из них.

Советские и российские монеты

Начиная с XVIII века в Российской Империи, чеканили монеты из 3 главных металлов: золото, серебра и меди. В 1828 году к вышеперечисленным металлам присоединилась платина. Но монеты из драгоценного металла просуществовали совсем немного времени: лишь 17 лет. Уже в 1845 году монеты из платины были изъяты из обращения и полностью прекратили дальнейшее распространение. Монеты продолжали чеканиться из 3 металлов вплоть до 1926 года. Именно в этом году в Советском Союзе решили подменить алюминиевой бронзой ранее используемую медь. Что касается серебряных монет, то просуществовали они до 1931 года, а затем серебро поменяли на мельхиор. Именно тогда стали активно использоваться сплавы, которые состояли из недрагоценных металлов. Подобные сплавы актуальны и по сей день. Стоит обратить внимание на такой факт, что для коллекционеров делают исключения и иногда выпускают памятные монеты полностью из драгметаллов. Сейчас же мы взглянем на сплавы, которые имели место быть в советских и российских монетах.

Из недрагоценных металлов

Монеты из недрагоценных металлов выпускаются Банком России большими тиражами 5-10 миллионов и рассчитаны на массового потребителя, они находятся в свободном обращении, их не надо специально приобретать и дополнительно платить за них — это обычные наличные деньги.

Такие монеты отличаются от обычных только ограниченным тиражом и  реверсами (оборотной стороной), на которых размещают изображения, посвященные памятным или юбилейным событиям.
Например, монета «200-летие со дня рождения А.С. Пушкина»: металл — нейзильбер, тираж -10 млн штук.

Из драгоценных

Коллекционные (памятные) монеты выполняются самым высоким качеством чеканки – способом пруф (англ. proof) и имеют сложный многоплановый рисунок.

При такой технологии поле монеты получается ровным и зеркальным, а рельеф матовый, контрастирующий с полем, буквы соединяются с полем под углом в 90 градусов. Монеты сразу после их изготовления запаивают в прозрачные капсулы или листы.

Некоторые монеты выполняют в качестве пруф-лайк (англ. proof-like)— это означает, чтомонеты выполнены похоже на пруф, но немного до него не дотягивают, какое-либо условие технологии нарушено.

Коллекционные монеты представляют ценность не только потому, что они сделаны из золота, серебра или платины, они имеют большую художественную ценность и маленький ограниченный тираж. Чем меньше тираж, тем большую ценность она представляет для нумизматов.

Монеты часто приобретаются в качестве необычного сувенира или подарка, например, при рождении ребенка.

Серебро

Первые серебряные монеты «сребреники» начали чеканить при князе Владимире Великом приблизительно в 990-х годах. Период самостоятельной русской чеканки продлился недолго, и уже со второй половины XI века начинается «Безмонетный период», когда в качестве платёжного средства использовали серебряные слитки. Выпуск монет возобновляется в правление Дмитрия Донского, с этого времени существовали монеты всего двух номиналов — денга и полушка, все они были серебряными. При Иване Грозном появляются первые копейки, ставшие основой денежного обращения. В 1654-1655 годах выпускались первые монеты-рубли, которые тоже были из серебра, однако полноценного обращения серебряного рубля пришлось ждать ещё полвека.
Петровская денежная реформа значительно преобразила внешний вид монет, добавила множество новых номиналов, но по-прежнему основными были серебряные монеты номиналом от копейки до рубля (позже от 5 копеек до рубля). Полностью отказаться от использования драгоценного металла в денежном обращении удалось толко при советской власти. Последние серебряные монеты датируются 1931 годом (10, 15 и 20 копеек), полтинники исчезли в 1927, а рубли ещё раньше — в 1924.
В 1977 году, к предстоящей Олимпиаде, были выпущены коллекционные серебряные монеты улучшенного качества чеканки, в последующие годы изготовление серебряных памятных и юбилейных монет было продолжено. В настоящее время ежегодно выпускается несколько десятков видов коллекционных и инвестиционных монет, приобрести их можно в банках по специальной цене. Вес таких монет колеблется от 15 граммов до 5 кг.

ПараметрЗначение

Цвет	Серебристо-белый
Химическое обозначение	Ag
Температура плавления	960° C
Плотность	10,5 г/см3
Твёрдость по шкале Мооса	2,7

Золото

Первые русские золотые монеты возникли примерно тогда же, когда и серебряные — в конце X века, однако их выпуск имел очень незначительный объём, а при последующих правителях прекратился вовсе. При Иване III начинается чеканка золотых жалованных монет, которые вручали выдающимся архитекторам, зодчим, а также за различные заслуги. Эти монеты не являлись полноценным денежным средством, хотя и попадали время от времени в обращение. Начиная с эпохи Петра I золотая монета занимает особую нишу в денежном обращении, из золота изготавливают 2-рублёвые монеты и монеты-червонцы без указания номинала. При Елизавете Петровне появляются 5 и 10 рублей. Золотая монета оставалась твёрдым денежным средством, альтернативой постоянно обесценивающимся купюрам. В ходе Гражданской войны среди населения они (особенно николаевские 10 рублей) ходили по высокому курсу и были очень востребованы.
В 1923 году выпускается крупный тираж советских золотых червонцев, размером и весом совпадающих с царскими 10 рублями. Их целью было подкрепление бумажных червонцев, имевших золотое обеспечение. Население такие монеты не получало, а за границей их не принимали из-за советской символики, поэтому выпуск не был продолжен, а основная масса тиража пошла на переплавку. В 1975-1982 годах выпускались новодельные червонцы с точно такими же изображениями, но другими датами, в настоящее время они выполняют роль инвестиционных монет.
С 1977 года в дополнение к коллекционным серебряным монетам чеканятся золотые. Наибольшего объёма выпуск достиг в 2010-2013 годах, после чего пошёл на спад. Тем не менее, в настоящее время ежегодно производится несколько видов золотых монет, приобрести которые можно в банках по специальным ценам. Коме этого, выпускаются инвестиционные золотые монеты качества UNC, стоимость которых несколько ниже коллекционных.

ПараметрЗначение

Цвет	Золотистый
Химическое обозначение	Au
Температура плавления	1064,43° C
Плотность	19,621 г/см3
Твёрдость по шкале Мооса	2,5

Особая ценность

Самые дорогие – эксклюзивные золотые выпуски. Особо ценные могут стоить до 2-3 миллионов рублей. Они отличаются высоким качеством чеканки и художественного исполнения. Дорогие монетки связаны с особыми периодами и событиями в российской истории -– коронации императоров, правления Екатерины Второй, Петра Первого. Золотая «История денежного обращения в России», 2009 г., стоит более 1,8 млн рублей. Стоимость больше 1 млн имеют золотые «Седов» и «Крузенштерн».

Мнение экспертаАлександр ИвановичЧастный коллекционер с 4500+ монет и бон в личной коллекции. Знает стоимость каждой из них на сегодня.Особую коллекционную ценность имеют вышедшие из оборота, отчеканенные ограниченным тиражом денежные знаки. Высокая цена у экземпляров, имеющих производственный дефект, если они прошли систему контроля и попали в продажу.

Самые популярные российские инвестиционные монеты – золотой «Георгий Победоносец» 999 пробы и «Сеятель» (червонец) 900 пробы. Они не столь ликвидны за пределами России. Продать их в другой стране будет сложно. В этом случае советую инвестировать в такие популярные в мире экземпляры, как австрийский «Филармоникер», канадский «Кленовый лист», американский «Буффало» и «Орел», южноафриканский «Крюгерранд».

«Филармоникер»

«Крюгерранд»

«Кленовый лист»

«Буффало»

Платина

В отличие от других металлов, из которых на протяжении веков чеканились деньги, платина была открыта лишь в период правления Александра I. Ее залежи были обнаружены в горах Урала, и были они весьма значительны. Чеканить монеты из платины начали лишь при Николае I, это были номиналы 3, 6, 12 руб. Ввиду гораздо большей расчетной стоимости металла и использовании при этом того же самого оборудования, что и для чеканки серебра, изменения коснулись именно номиналов. При той же массе и размерах монетных дисков они (номиналы) были увеличены в 12 раз (рублевой серебряной монете стала соответствовать 12-рублевая платиновая и т. д.).

Массовый выпуск денег из драгметалла пришелся на 1828-45 гг., пока на пути государственной денежной машины снова не встали фальшивомонетчики, которые на этот раз использовали для чекана «платиновых» денег куда более дешевое серебро. В условиях недостаточной освещенности их было очень просто перепутать. В результате весь платиновый монетный запас, хранившийся в государственной казне, и все то, что удалось вернуть в нее из оборота, было продано на переплавку в Англию. В новой истории к выпуску монет из платины вернулись уже в период советской власти, но это были уже не ходовые, а коллекционные памятные и инвестиционные выпуски, конец которым был положен в 1995 г.

Медь

Первые медные монеты назывались пулами, были произведены в XV веке на новгородской и Тверской территориях, но распространения не получили. Они были мелки по размеру и не обладали идеально круглой формой. Соотношение их номинальной стоимости к серебряным монетам до сих пор точно не выяснено, точнее, нумизматам не удалось придти к единому мнению. Пулы имели хождение, хотя и очень ограниченное, до объединения Руси, после чего медные деньги появились вновь лишь при Алексее Михайловиче. Это была попытка уравнения серебра и меди, исходя из их размера и веса.

В результате последовал сокрушительный обвал курса и последовавший за ним печально известный «медный бунт». Идея была признана неудачной, и от нее быстро отказались. Полноценные монеты из меди начали чеканиться с начала XVIII века, причем они уже имели современную круглую форму и ходили наравне с серебряными «чешуйками», намного опережая в этом смысле свое время. Отличное качество этих медных монет позволило частично заменить объем монетного серебра, в котором страна уже испытывала недостаток.

Из этого металла были сделаны и первые монеты России, в частности — младшие номиналы до 5 копеек включительно 1924 г., однако, производство медных монет было признано нерентабельным и уже в 1026 г. им на смену пришли другие металлы — в частности, более долговечная и менее дорогостоящая бронза.

В новейшей истории России также была выпущена медная монета с мельхиоровой плакировкой, это были 5 рублей 1997 г. Больше их не чеканили, заменив основу на сталь, но в обращении они еще встречаются и по сей день.

Заключение

Серебряные и золотые инвестиционные монеты набирают популярность, это наглядно демонстрирует большой тираж выпуска некоторых из них. Зачастую их покупают даже особо не рассчитывая заработать в краткосрочной перспективе – просто покупают и как бы забывают про них. У других же людей, особенно, старшего поколения, инвестиционные монеты лежат на чёрный день, это как заначка, просто в виде металла. Так или иначе, покупкой и продажей занимаются не только коллекционеры, но и большое количество далёких от финансов граждан.